咨詢工程師答疑：調(diào)整所得稅和所得稅

　　【提問(wèn)】在要求計(jì)算凈現(xiàn)金流量時(shí)候，什么情況算調(diào)整所得稅？什么情況算所得稅？（具體怎么算調(diào)整所得稅和所得稅這個(gè)我清楚）。

　　【回答】學(xué)員jiewoyisheng99020311，您好！您的問(wèn)題答復(fù)如下：調(diào)整所得稅和所得稅是不同的。

　　調(diào)整所得稅的計(jì)算基數(shù)是息稅前利潤(rùn)，所得稅的計(jì)算基數(shù)為利潤(rùn)總額。

　　項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表計(jì)算調(diào)整所得稅，其他的財(cái)務(wù)報(bào)表計(jì)算所得稅。

　　項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表是進(jìn)行融資前分析的，是站在“假設(shè)所有資金都是投資者自有資金”的角度去判定項(xiàng)目的可行性，正因?yàn)椤八匈Y金都是自有資金”這個(gè)假設(shè)，所以在分析項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表時(shí)，就不會(huì)有建設(shè)期貸款利息的產(chǎn)生。

　　如果沒(méi)有“所有資金都是自有資金”這個(gè)假設(shè)，那么所得稅=應(yīng)納所得稅額×所得稅稅率如果以前年度沒(méi)有虧損，那么應(yīng)納所得稅額=利潤(rùn)總額利潤(rùn)總額=營(yíng)業(yè)收入－營(yíng)業(yè)稅金及附加－經(jīng)營(yíng)成本－折舊－攤銷(xiāo)－利息支出此時(shí)，所得稅=（營(yíng)業(yè)收入－營(yíng)業(yè)稅金及附加－經(jīng)營(yíng)成本－折舊－攤銷(xiāo)－利息支出）×所得稅稅率如果進(jìn)行融資前分析，假設(shè)“所有資金都是自有資金”，那么就沒(méi)有利息的產(chǎn)生，所以所得稅的計(jì)算公式為：所得稅=（營(yíng)業(yè)收入－營(yíng)業(yè)稅金及附加－經(jīng)營(yíng)成本－折舊－攤銷(xiāo)）×所得稅稅率=（利潤(rùn)總額+利息支出）×所得稅稅率如果是融資后分析，那么就應(yīng)該考慮建設(shè)期貸款利息。

　　通過(guò)上面的分析，可以看出融資前后所得稅的計(jì)算公式是不同的，為了加以區(qū)分，將融資前的所得稅計(jì)算定義為“調(diào)整所得稅”，調(diào)整所得稅的計(jì)算基數(shù)為息稅前利潤(rùn)，就是沒(méi)有扣除利息的利潤(rùn)。

　　【追問(wèn)】網(wǎng)校課程，《現(xiàn)代咨詢方法與實(shí)務(wù)》中，習(xí)題班（2015），第十一大題，典型題型中，第七題（題目如下，具體解題就不寫(xiě)了），這題產(chǎn)生了建設(shè)期貸款利息的，但為什么還是用息稅前利潤(rùn)算調(diào)整所得稅？應(yīng)該是利潤(rùn)總額算所得稅吧？

　　M公司擬開(kāi)發(fā)新式制圖桌燈，花費(fèi)3萬(wàn)元聘請(qǐng)一家咨詢公司開(kāi)展項(xiàng)目前期咨詢。

　?。?）項(xiàng)目基礎(chǔ)數(shù)據(jù)：項(xiàng)目建設(shè)期1年，經(jīng)營(yíng)期5年；固定資產(chǎn)采用年限平均法計(jì)提折舊，折舊年限為5年，期末無(wú)殘值；營(yíng)業(yè)稅金及附加為營(yíng)業(yè)收入的1%，貸款年利率為8%，M公司的所得稅率為25%.（2）項(xiàng)目投資估算：項(xiàng)目新增設(shè)備購(gòu)置和安裝費(fèi)200萬(wàn)元，在建設(shè)期初投入，項(xiàng)目經(jīng)營(yíng)期末轉(zhuǎn)賣(mài)，估計(jì)售價(jià)為10萬(wàn)元；利用企業(yè)現(xiàn)有廠房一座，該廠房賬面價(jià)值為零，可繼續(xù)使用6年，建設(shè)期初投入使用，若不用于本項(xiàng)目，每年可獲租金1萬(wàn)元。

　?。?）項(xiàng)目成本和收入預(yù)測(cè)：項(xiàng)目外購(gòu)原材料、燃料及動(dòng)力費(fèi)用預(yù)計(jì)為11元/盞，支付工資為5元/盞，無(wú)需新增營(yíng)業(yè)費(fèi)用、管理費(fèi)用。新式桌燈銷(xiāo)售價(jià)格預(yù)計(jì)為40元/盞，新式桌燈上市后影響到該公司已上市的標(biāo)準(zhǔn)桌燈的銷(xiāo)售，使其收入每年減少8萬(wàn)元（其經(jīng)營(yíng)成本占銷(xiāo)售收入的40%）。以上各項(xiàng)收入中不含增值稅銷(xiāo)項(xiàng)稅額，各項(xiàng)成本中不含增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額。

　?。?）項(xiàng)目資金籌措：工程咨詢費(fèi)用以企業(yè)自有資金在建設(shè)期末支付；設(shè)備購(gòu)置和安裝費(fèi)用40%來(lái)自自有資金，60%用銀行借款，借款在建設(shè)期初借入，借款本息在經(jīng)營(yíng)期頭3年內(nèi)采用等額還本、利息照付方式償還；流動(dòng)資金全部來(lái)自自有資金。

　　（5）項(xiàng)目經(jīng)營(yíng)期各年銷(xiāo)售量及流動(dòng)資金占用額見(jiàn)附表5-1，為計(jì)算簡(jiǎn)便，假設(shè)生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)桌燈占用的流動(dòng)資金不變。

　　【追問(wèn)】這題產(chǎn)生了建設(shè)期貸款利息的，但為什么還是用息稅前利潤(rùn)算調(diào)整所得稅？應(yīng)該是利潤(rùn)總額算所得稅吧？

　　我的問(wèn)題并不是如何計(jì)算調(diào)整所得稅和所得稅。

　　【回答】學(xué)員jiewoyisheng99020311，您好！您的問(wèn)題答復(fù)如下：

　　利潤(rùn)總額是扣除了利息的利潤(rùn)，您要想算調(diào)整所得稅，必須知道息稅前利潤(rùn)，只有算出來(lái)息稅前利潤(rùn)才能算調(diào)整所得稅，用利潤(rùn)總額×所得稅稅率=所得稅。息稅前利潤(rùn)×所得稅稅率=調(diào)整所得稅。怎么也不可能用利潤(rùn)總額來(lái)算調(diào)整所得稅啊。

　　利潤(rùn)總額+利息=息稅前利潤(rùn)

　　老師不明白為什么您要用利潤(rùn)總額來(lái)算。

　　【追問(wèn)】問(wèn)了2次，還是不明白。那這樣問(wèn)嘛，一道題，如何判斷是由息稅前利潤(rùn)算出調(diào)整所得稅還是由利潤(rùn)總額算出所得稅？

　　我的理解是根據(jù)是否產(chǎn)生了建設(shè)期利息來(lái)判斷的，沒(méi)有建設(shè)期由息稅前利潤(rùn)算出調(diào)整所得稅，有建設(shè)期利息的是由利潤(rùn)總額算出所得稅。結(jié)果這道題就證明我的理解是錯(cuò)誤的。

　　【回答】學(xué)員jiewoyisheng99020311，您好！您的問(wèn)題答復(fù)如下：

　　項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表算的是調(diào)整所得稅，其他表算的都是所得稅，這是看什么表的，不同的表算的不一樣。

　　★問(wèn)題所屬科目：咨詢工程師——現(xiàn)代咨詢方法與實(shí)務(wù)

　　責(zé)任編輯：跳跳豆

　　更多推薦：

　　·2015年咨詢工程師資格考試改革變動(dòng)預(yù)測(cè)

　　·2015咨詢工程師考試輔導(dǎo)開(kāi)課啦~

　　·2008-2015年咨詢工程師考試歷年真題及答案解析匯總